La tecnología de las criptomonedas está cambiando para siempre el mundo de las finanzas tradicionales. La fuerza transformadora de las criptomonedas irrumpió con fuerza en el escenario financiero global, redefiniendo la manera en que concebimos y realizamos transacciones económicas. La irrupción de los ETF de bitcoin al contado el pasado mes de enero, abriendo las puertas a los inversores institucionales, subrayó el poder de las criptomonedas.

De hecho, según cifras de Coinshares, la semana pasada los productos de inversión en activos digitales registraron entradas  récord por un total de 2.700 millones de dólares, lo que eleva la entrada total en lo que va de año a 10.300 millones de dólares. 300 millones menos que las entradas récord de 10.600 millones de dólares de todo 2021. Bitcoin siguió siendo el centro de atención de los inversores, con entradas de 2.600 millones de dólares. En lo que va del año, las entradas representan el 14% del total de activos gestionados, de acuerdo a Coinshares.

A estas cifras se suma el reciente informe de JP Morgan, que indica que los ETFs de Bitcoin pueden ver entradas superiores a los 200.000 millones de dólares en los próximos tres años. Una situación así podría hacer que bitcoin alcance un mercado de 5,5 billones de dólares y un precio superior a los 280 mil dólares.

Los datos expuestos son solo una faceta del enorme impacto que la tecnología blockchain está teniendo dentro del ecosistema financiero global. También hay que tener en cuenta el avance de las regulaciones en las distintas partes del mundo, así como el interés institucional para que esta tecnología forme parte del ecosistema de soluciones. Es lo que está pasando con Canton Network y las más de 40 empresas financieras que participan en este proyecto.

Criptomonedas: redefiniendo las finanzas

Detrás de todos estos cambios están las criptomonedas, que además de poseer una tecnología capaz de llevar a las finanzas a un nuevo nivel, permiten finanzas que no serían posibles de otra manera. Podría decirse que las criptomonedas, al permitir operar sin la intervención de entidades gubernamentales o financieras convencionales, han provocado cambios radicales en las tripas de las finanzas tradicionales.

Esta revolución ha sido posible gracias a la tecnología subyacente de las criptomonedas, conocida como blockchain, que ha  desempeñado un papel fundamental al permitir la descentralización y el control directo de activos y transacciones por parte de los usuarios. Aunque empresas e instituciones no pueden mostrar un interés directo, debido a que están fuertemente reguladas, no pueden dejar pasar la oportunidad de digitalizar y tokenizar cada uno de los aspectos de sus operativas, haciendo que éstas sean más fáciles, seguras y confiables.

La tecnología blockchain, en la que se basa gran parte de las criptomonedas, sirve para enlazar y asegurar cada transacción, creando un registro inmutable y transparente de todas las operaciones. Este registro que puede ser compartido y verificado en tiempo real, ayudando a que bancos y otras instituciones puedan operar de forma más eficiente y en tiempo real, dejando atrás los largos tiempos y las extensas operaciones de conciliación.

En la actualidad, gracias a la tecnología blockchain, se puede emitir un pago bancario y que ésta sea recibido en segundos al otro lado del mundo, lo que deja atrás operativas costosas y complejas. Esta es una de las cuestiones más atractivas de la tecnología blockchain para las empresas financieras globales: acelerar sus operativas, hacerlas más seguras, económicas y, por tanto, más lucrativas. 

De persona a persona

A diferencia del sistema financiero tradicional, donde las transacciones tienen que pasar a través de bancos u otras instituciones financieras, las criptomonedas permiten a los usuarios realizar transacciones de persona a persona de forma segura y directa, eliminando la necesidad de confiar en terceros para la custodia y la validación de las transacciones.

Esta situación permite desafiar el control centralizado de las entidades tradicionales, eliminando la necesidad de confiar en intermediarios para llevar a cabo transacciones financieras. Es decir, las personas pueden tener un control directo sobre su propio dinero, sin depender de terceros para facilitar sus actividades financieras. De esta manera, las criptomonedas han transformado el mundo de las finanzas, al redefinir el control financiero a través de la descentralización. La tecnología blockchain subyacente de las criptomonedas ha facilitado dicha descentralización, al crear un sistema transparente, seguro e inmutable. Todas estas cuestiones son las que han alterado de manera considerable el panorama financiero global.

Razones para el cambio

Además de todo lo expuesto, hay otros puntos de interés que han impulsado a las empresas e instituciones financieras a tomar mayor interés por la tecnología blockchain:

Desintermediación

• Reducción del papel de intermediario: las criptomonedas tienen el potencial de reducir la necesidad de intermediarios financieros tradicionales, como los bancos, ya que permiten transacciones entre pares sin el requisito de un tercero confiable.
• Amenaza a los servicios bancarios tradicionales: el aumento de uso de las criptomonedas representa una amenaza para ciertos servicios bancarios tradicionales, como los pagos y las remesas transfronterizas, ya que las criptomonedas ofrecen una alternativa más eficiente y rentable.

Adaptación e innovación

• Adopción de la tecnología blockchain: algunos bancos han comenzado a explorar el uso de blockchain, la tecnología subyacente de las criptomonedas, para mejorar su propia eficiencia operativa y seguridad.
• Desarrollo de monedas digitales por parte de los bancos centrales: muchos bancos centrales están explorando la creación de sus propias monedas digitales, conocidas como monedas digitales de los bancos centrales (CBDC), en respuesta a la creciente popularidad de las criptomonedas.

Relaciones del cliente

• Cambio en las expectativas de los clientes: la creciente popularidad de las criptomonedas ha provocado un cambio en las preferencias de los clientes. Cada vez son más las personas y empresas que buscan servicios bancarios compatibles con las criptomonedas.
• Competencia por depósitos e inversiones: los bancos tradicionales se enfrentan a la competencia de los intercambios de criptomonedas y plataformas de inversión por los depósitos de clientes y fondos de inversión.

En general, aunque las criptomonedas plantean grandes desafíos para los bancos tradicionales, también han impulsado a la industria a adaptarse, innovar y explorar nuevas formas de satisfacer las necesidades cambiantes de sus clientes.

Democratizar las finanzas

El interés del mundo institucional por la tecnología blockchain y las criptomonedas también tiene que ver con la accesibilidad financiera. La accesibilidad en el ámbito financiero se ha convertido en un catalizador clave en la democratización de las finanzas, al permitir a un mayor número de personas participar en el sistema financiero.

Esta accesibilidad ha propiciado la inclusión de grupos socioeconómicos marginados, como los que tienen bajos ingresos o acceso limitado a servicios financieros tradicionales. Por ejemplo, las aplicaciones de banca móvil y las plataformas de pago digital han permitido que individuos no bancarizados o sub-bancarizados que viven en áreas rurales o urbanas marginadas, puedan realizar transacciones financieras de manera segura y conveniente, sin necesidad de acudir a una sucursal bancaria física.

Esto mismo sucede con blockchain. Al ofrecer una mejor trazabilidad, los saldos movilizados por una persona pueden rastrearse desde su origen hasta su fin último, permitiendo a los bancos tener una imagen más nítida del uso que las personas hacen de su dinero. Esta situación permite a los bancos ofrecer de manera más relajada a dichas personas acceso a ciertos servicios que de otra manera sería imposible.

Reducción de barreras

La accesibilidad financiera también ha eliminado barreras geográficas y temporales, brindando a personas de diferentes ubicaciones la capacidad de participar en actividades financieras. Por ejemplo, las plataformas de inversión en línea han permitido que inversores individuales participen en el mercado de valores desde cualquier parte del mundo, democratizando el acceso a oportunidades de inversión que anteriormente estaban limitadas a grandes inversores institucionales.

Asimismo, la accesibilidad ha propiciado la educación financiera y el empoderamiento de los individuos en la toma de decisiones financieras informadas. Las herramientas de gestión financiera personal, como las aplicaciones de presupuesto y ahorro, han capacitado a individuos de diversos niveles socioeconómicos para administrar sus finanzas de manera más efectiva, fomentando la inclusión y la estabilidad financiera a largo plazo.

Democratización de la inversión

La accesibilidad ha facilitado la democratización de la inversión, a través de plataformas de financiación colectiva que permiten a  los individuos invertir en proyectos o empresas que les interesen, fomentando la diversificación y la participación en el crecimiento económico.

En resumen, la accesibilidad en las finanzas está democratizando este ámbito al romper barreras tradicionales, permitiendo la inclusión de grupos marginados, proporcionando oportunidades de educación financiera y empoderando a los individuos para participar activamente en el sistema financiero. Este avance representa un paso significativo hacia la igualdad de oportunidades financieras para personas de diferentes grupos socioeconómicos.

Finalmente, las criptomonedas han desafiado las limitaciones de las transacciones internacionales, al ofrecer transferencias de valor instantáneas y a menor coste que los métodos tradicionales. Esta disrupción ha allanado el camino para una mayor eficiencia en el comercio global, eliminando las barreras asociadas a las conversiones de divisas y los largos tiempos de liquidación.